Как уточнил  начальник управления стратегического планирования, аналитики и развития Рустам Кадыров, процедура подготовки к IPO займет около полутора-двух лет. На сегодняшний день уже объявлен конкурс на привлечение иностранного инвестиционного банка в качестве сопровождающего.

АО «General Motors Uzbekistan»  проектной мощностью 250 тысяч автомобилей в год было образовано в 2008 году на базе узбекско-корейского СП «UzDaewoAuto» после банкротства корпорации Daewoго, перешедшего под контроль GM. Доля узбекской стороны составила 75 процента, американской – 25 процента.

В 2018 году АО «Узавтопром», на сто процентов принадлежащий государству, выкупило у американского концерна сначала 15 процентов акций, а к концу позапрошлого года довела свою долю в GM Uzbekistan до 100 процентов. При этом на местном рынке автомобили будут, как и прежде, реализовываться под брендом Chevrolet, на внешних – Ravon.

В мае минувшего года правление АО «Узавтосаноат», которому принадлежит большинство предприятий автомобилестроения Узбекистана, приняло решение о переименовании  АО «General Motors Uzbekistan»  в АО «Uzavto Motors»,

С 1 января 2019 года GM Uzbekistan лишили всех налоговых преференций кроме оплаты НДС, действующих с момента вхождения американской корпорации в состав его акционеров и ребрендинга в 2008 года, а с 1 октября прошлого года были отменены льготы и по НДС.

Ранее сообщалось, что по итогам января-сентября 2019 года активы АО «Uzavto Motors» увеличились в эквиваленте американкой валюты на 36 процентов до 1,08 миллиарда долларов, чистая выручка – на  46,7 процента до 1,86 миллиарда долларов, чистая прибыль – в 5,1 раза до 241,7 миллиона долларов.

Напомним, что постановлением главы государства от 18 июля 2019 года были утверждены дополнительные меры по ускоренному развитию автомобильной промышленности Узбекистана, предусматривающие доведение ежегодного производства легковых автомобилей до 350 тысяч единиц, а также привлечение в отрасль инвесторов посредством IPO.

Всего на торги будет выставлено более 1,14 миллиона акций предприятия дополнительной эмиссии, в случаи полного размещения которых их доля в уставном капитале составит 25 процентов, а общее количество акций немного превысит 5,7 миллиона штук.

Приобрести акции смогут как иностранные, так и местные инвесторы. При этом одно лицо, физическое или юридическое, сможет купить не более 11,4 тысячи акций, что составляет 1 процент от объема предложения. Ценовой интервал установлен в пределах от 3,4 тысячи сумов ($0,3565) до 30,5 тысячи сумов ($3,2022). Преимуществом будет пользоваться инвестор, предложивший наиболее высокую цену.

Джиззакский завод был пущен в  эксплуатацию в 1972 году и во времена Советского Союза был вторым по объемам производства.  Его проектная мощность составляют 9,2 тысячи тонн полиэтиленовых труб, 4,5 тысяч тонн полиэтиленовой пленки,  675 тонн – ТНП, 200 тонн фитингов.

При этом на сегодняшний день по первой позиции мощности АО «Жиззах пластмасса»  задействованы только на 64 процента, второй – на 31,2 процента, третей – 3,1 процента, четвертой – 1,7 процента.

На сегодняшний день госдоля в уставном капитале предприятия составляет 66,2 процента, на долю АО «Узхимпром» приходится 27,12 процентов акций, оставшиеся 6,68 процентов принадлежит миноритарным акционерам – юридическим и физическим лицам.

По итогам 2018 года чистая выручка АО «Жиззах пластмасса» выросла в долларовом на 3,7 процента до 4,64 миллиона долларов, чистая прибыль – снизилась на 44,7 процента до 810,6 тысячи долларов, января-сентября 2019 года — соответственно на 47,7 процента до 1,71 миллиона долларов и на 65,8 процента до 250,8 тысячи долларов.

Всего на торги будет выставлен принадлежащий государству пакет акций в размере 25 процентов от уставного капитала, который будет реализовываться частным инвесторам, в том числе иностранным, поэтапно, уточнили в АО «Жиззах пластмасса».

В период с апреля по ноябрь текущего года будет привлечена оценочная организация, которая проведет экспертизу финансовых и производственных отчетов, определит рыночную стоимость акций предприятия, и подготовят все необходимые для IPO документы.

Все средства от реализации госактивов будут направлены на финансирование инвестиционных проектов. Если вдруг выяснится, что полученных денег недостаточно, то продадут доли АО «Жиззах пластмасса» в ранее созданных совместных предприятиях.

Джиззакский завод был пущен в  эксплуатацию в 1972 году и во времена Советского Союза был вторым по объемам производства.  Его проектная мощность составляют 9,2 тысячи тонн полиэтиленовых труб, 4,5 тысяч тонн полиэтиленовой пленки,  675 тонн – ТНП, 200 тонн фитингов.

При этом на сегодняшний день по первой позиции мощности АО «Жиззах пластмасса»  задействованы только на 64 процента, второй – на 31,2 процента, третей – 3,1 процента, четвертой – 1,7 процента.

В настоящее время уставной капитал АО «Жиззах пластмасса» сформирован в размере 706,2 миллиона сумов ($83,6 тыс.) за счет размещения 230,4 тысячи простых акций номинальной стоимостью 3065 сумов ($0,3627).

Его крупнейшими акционерами являются Агентство по управлению госактивами, владеющее 61,04 процента акций предприятий и АО «Узхимпром», контролирующее пакетом акций в размере 25 процентов от уставного капитала.

Физическим лица принадлежит 4,08 процента акций предприятия, другим юридическим лицам – 0,9 процента акций. Оставшаяся часть в размере 8,98 процента находится в свободном обращении.

По итогам 2017 года на акции АО «Жиззах пластмасса» были начислены дивиденды из расчета  25830 сумов ($3,28) на одну простую акцию или 842,74 процента от ее номинальной стоимости, 2016 года – 2969 сумов (96,86 процента), 2015 год – 1107 сумов (36,12 процента).

В январе-сентябре 2018 года чистая выручка предприятия выросла на 2,8 процента по сравнению с аналогичным показателем 2017 года до $3,3 млн., валовая прибыль – на 16,8 процента до $1,8 млн., чистая прибыль – снизилась на 27,7 процента до $733,3 тыс.

По его словам, на внутреннем фондовом рынке отработаны все инфраструктурные, технические и правовые механизмы для проведения IPO, а потенциальные инвесторы проявляют большой интерес к узбекским активам. Если поэтапно выставлять пакеты акций, это позволит привлечь свободные средства в развитие предприятий.

Останавливаясь на основных проблемах, с которыми сталкивается рынок капитала, А. Абидов подчеркнул чрезмерную долю государства  в акционерных обществах, что препятствует эффективному использованию большого инвестиционного потенциала для развития этого сегмента экономики.

В настоящее время  в стране порядка 600 АО, государство прямо или косвенно присутствует в уставных капиталах 400 из них. Общий объем выпущенных акций и тех, что сейчас находятся в обращении, составляет по совокупной номинальной цене около 60 триллионов сумов (более $7 млрд).

Из этих 60 триллионов сумов, по самым скромным подсчетам, 88 процентов так или иначе приходятся на госактивы, которые практически не участвуют в обороте и соответственно труднодоступны для частных инвесторов, отметил А. Абидов.

Теперь функции акционера от лица государства будут сосредоточены лишь в Агентстве по управлению госактивами, которое будет постепенно передавать активы в частную собственность посредством современных рыночных механизмов, сообщил А.Абидов.

Напомним, что первое в истории Узбекистана IPO состоялось в апреле 2018 года, когда на первичном рынке удалось разместить 54 процента дополнительной эмиссии акций АО «Кварц», специализирующегося на производстве стекольной продукции, за более чем 7,5 миллиарда сумов (около $926 тыс).

В декабре прошлого посредством SPO было реализовано 10,9 процента акций АО «Кокандского механического завода» (2,82  миллиона штук) за 2,93 миллиарда сумов (около $352 тыс), что на 3,9 процента выше их совокупной номинальной стоимости и на 27,3 процента больше от первоначально выставленного количества акций.